Trong hơn một thiên niên kỷ, vàng vẫn là một chất có giá trị và là một chiến lược đầu tư phòng thủ tuyệt vời. Nhiều người tin rằng thị trường con gấu đang đóng cửa và lo lắng về việc in ấn ồ ạt các loại tiền tệ khác nhau – thích vàng hơn các cổ phiếu phòng thủ khác. Dưới đây là những cách đầu tư vàng lẻ tốt nhất.
Vàng bán lẻ: Một thị trường toàn cầu và béo bở
Hãy quên đi hình ảnh cổ xưa của một vài kẻ cuồng tín giấu vàng trong két sắt nhà mình để dành lấy cho mình. Vàng được giao dịch trên quy mô toàn cầu và các cá nhân sở hữu khoảng 45.000 tấn kim loại quý ở dạng thanh và tiền xu. Con số này đại diện cho khoảng 22% tổng số vàng đã từng được khai thác.
Trên thực tế, thị trường thanh và tiền xu chiếm 25% nhu cầu vàng hàng năm trên quy mô toàn cầu. Con số này lên tới gần 1.000 tấn vàng đầu tư bán lẻ mỗi năm.
Tuy nhiên, quyền sở hữu vàng từ lâu đã vượt ra khỏi yêu cầu đối với hàng hóa được lưu trữ vật chất. Điều này áp dụng cho các mặt hàng vàng cũng như thanh và tiền xu.
Ngày càng nhiều cách đầu tư vàng lẻ dưới dạng mã thông báo kỹ thuật số trên blockchain, còn được gọi là vàng mã hóa. Bạn cũng có thể mua vàng kỹ thuật số bằng ứng dụng hoặc trang web và nó sẽ được lưu trữ trong kho thay mặt nhà đầu tư.
Mặc dù không có quy định nào quản lý thị trường vàng bán lẻ, vẫn có thể điều hướng thị trường vàng một cách an toàn với sự hỗ trợ thích hợp.
Do đó, Hội đồng Vàng Toàn cầu đã đưa ra hướng dẫn đầu tư vàng bán lẻ để khuyến khích sự tin tưởng vào lĩnh vực mở rộng và có giá trị cao này.
Các cách đầu tư vàng lẻ
Vàng vật chất
Mua đồ trang sức và tiền vàng vẫn là một trong những phương thức đầu tư vào vàng phổ biến nhất. Nhưng giữ vàng dưới dạng vật chất đi kèm với hai nhược điểm chính.
Ngoài chi phí bổ sung phát sinh cho việc bảo quản an toàn, việc mua vàng vật chất cũng đi kèm với các mối quan tâm liên quan đến độ tinh khiết.
Ngoài ra, một người cũng có thể phải đối mặt với những thách thức trong việc tiếp cận vàng vật chất được cất giữ trong tủ khóa ngân hàng hoặc bán nó trong thời kỳ bất ổn chính trị hoặc thiên tai.
Trái phiếu vàng chủ quyền (SGB)
SGB được RBI phát hành theo đợt thông qua các ngân hàng thương mại theo lịch trình, sở giao dịch chứng khoán được công nhận, bưu điện được chỉ định, v.v. tương ứng.
Ngoài tiềm năng tăng vốn, cách đầu tư vàng lẻ này còn giúp các nhà đầu tư SGB còn được hưởng lợi dưới hình thức lãi suất 2,50% hàng năm phải trả trong thời gian còn lại hàng năm.
Mặc dù thu nhập từ tiền lãi phải chịu thuế theo bảng thuế của nhà đầu tư, bất kỳ khoản thu nhập vốn nào thu được từ việc mua lại SGB đều được miễn thuế.
Quyền lợi lập chỉ số được áp dụng đối với lãi vốn dài hạn phát sinh từ việc chuyển nhượng trái phiếu cho các cá nhân khác. Một lợi thế lớn khác của SGB là khả năng sử dụng nó làm tài sản thế chấp cho các khoản vay ngân hàng.
Ưu điểm lớn nhất của SGB là tính thanh khoản thấp. SGB có thời hạn 8 năm với việc mua lại sớm chỉ được phép sau năm đầu tư thứ năm. Trong khi SGB có thể được giao dịch trên các sàn giao dịch chứng khoán, khối lượng giao dịch thấp hạn chế tính thanh khoản của nó.
Cách đầu tư vàng lẻ: Quỹ giao dịch vàng (ETF)
là các quỹ được quản lý thụ động theo dõi chặt chẽ giá vàng vật chất. Cũng giống như bất kỳ quỹ ETF nào khác, các đơn vị quỹ vàng có thể được mua hoặc bán trên các sàn giao dịch chứng khoán.
Những gì hoạt động chống lại ETF vàng là chi phí bổ sung phát sinh dưới hình thức môi giới và phí duy trì hàng năm cho tài khoản demat.
Tính thanh khoản cũng có thể là mối quan tâm lớn đối với các ETF vàng vì chúng thường có khối lượng giao dịch rất thấp trên các sàn giao dịch.
Quỹ vàng tương hỗ
Cách đầu tư vàng lẻ này chính là các quỹ tương hỗ mở chủ yếu đầu tư vào các ETF vàng. Cũng giống như các quỹ tương hỗ khác, các chương trình vàng có thể được mua và quy đổi tại NAV và cũng có thể được đầu tư thông qua các chế độ SIP / STP.
Các quỹ vàng có tính thanh khoản cao hơn các phương thức đầu tư vàng khác, vì chúng có thể được mua lại trực tiếp từ nhà quỹ vào bất kỳ ngày làm việc nào.
Tính thanh khoản cao hơn, cùng với sự sẵn có của SIP / STP / SWP trong các quỹ vàng, cũng cho phép các nhà đầu tư linh hoạt hơn trong việc thực hiện chiến lược phân bổ tài sản của họ.
Chứng chỉ vàng
Chứng chỉ vàng là giấy chứng nhận được phát hành bởi một công ty chứng minh quyền sở hữu số lượng vàng đã nêu. Sau khi được chính phủ Hoa Kỳ phát hành như một loại tiền tệ tương đương, một số ngân hàng và công ty đầu tư vẫn phát hành chứng chỉ vàng cho phép người sở hữu nắm giữ một phần số vàng nắm giữ của họ.
Cách đầu tư vàng lẻ thông qua Chứng chỉ vàng cho phép các nhà đầu tư tiếp xúc trực tiếp với giá vàng. Tuy nhiên, chúng chỉ an toàn khi công ty cơ bản phát hành chứng chỉ. Nếu công ty phá sản, chứng chỉ vàng có thể trở nên vô giá trị.
Cổ phiếu vàng
Cách đầu tư vàng lẻ thông qua cổ phiếu vàng bao gồm các công ty tập trung vào thăm dò và khai thác vàng. Họ cũng bao gồm các công ty phát trực tuyến vàng và các công ty tiền bản quyền.
Các công ty khai thác vàng cung cấp cho các nhà đầu tư tiềm năng tăng giá tốt nhất. Họ có thể đầu tư để mở rộng sản xuất của mình (ví dụ: phát triển các mỏ mới, mở rộng các mỏ hiện có và mua một thợ đào vàng khác) để có thể cho phép họ thu lợi nhuận cao hơn giá vàng.
Họ cũng có thể trả cổ tức, cung cấp cho các nhà đầu tư một dòng thu nhập dựa trên vàng. Cổ phiếu vàng có tính thanh khoản cao vì các nhà đầu tư có thể dễ dàng mua và bán chúng trong tài khoản môi giới.
Tuy nhiên, có những rủi ro liên quan đến cách đầu tư vàng lẻ này. Chi phí vượt mức, quản lý yếu kém và nợ quá nhiều có thể khiến cổ phiếu khai thác vàng thấp hơn giá vàng.
Ngoài ra, nhiều mỏ khai thác các vật liệu khác, bao gồm cả kim loại quý như bạc hoặc các kim loại khác như đồng. Mặc dù việc đa dạng hóa làm giảm rủi ro, nhưng nó có khả năng làm loãng tác động của việc tăng giá vàng.
Trong khi đó, các công ty khai thác vàng và tiền bản quyền cung cấp vốn cho những người khai thác vàng để phát triển và mở rộng các mỏ. Họ hoặc nhận được quyền mua vàng với giá cố định (người phát trực tuyến) hoặc một phần doanh thu từ vàng (tiền bản quyền), giảm rủi ro so với cổ phiếu khai thác vàng.
Nguyên tắc trong cách đầu tư vàng lẻ
Các Nguyên tắc Đầu tư Vàng Bán lẻ (RGIPs) được phát triển bởi Hội đồng Vàng Thế giới với ý kiến đóng góp của 52 công ty trong ngành khác nhau đến từ 16 quốc gia khác nhau.
Các nguyên tắc này cung cấp cho các nhà cung cấp tất cả các loại hàng hóa vàng khác nhau một tập hợp các thực tiễn tốt nhất để tuân theo và đang làm việc với ngành công nghiệp để phát triển các phương pháp mà người bán có thể chứng minh rằng họ tuân thủ các tiêu chuẩn.
Các nhà cung cấp vàng cũng nhận được lợi ích khi họ hợp tác với các nhà đầu tư tự tin, những người đặt niềm tin vào thị trường vàng được quản lý theo các tiêu chí nghiêm ngặt.
Nguyên tắc 1: Công bằng và liêm chính
Từ việc cung cấp thông tin và dịch vụ cho đến khi kết thúc giao dịch, nhà cung cấp có nghĩa vụ đối xử công bằng với người tiêu dùng và hoạt động chính trực.
Nguyên tắc 2: Tính minh bạch
Nhà cung cấp được yêu cầu cung cấp tất cả thông tin quan trọng, bao gồm giá cả, các điều khoản chính và bất kỳ thông tin bổ sung nào thích hợp liên quan đến các tính năng của sản phẩm.
Nguyên tắc 3: Bảo vệ tài sản của khách hàng
Nhà cung cấp có nghĩa vụ cung cấp cho người tiêu dùng mức bảo vệ có thể chấp nhận được đối với cách đầu tư vàng lẻ của họ và bất kỳ tài sản nào khác, bao gồm cả tiền mặt, được giữ thay mặt cho họ.
Nguyên tắc 4: Tìm nguồn cung ứng vàng có trách nhiệm
Ngoài việc tính đến các tiêu chuẩn về Môi trường, Xã hội và Quản trị (ESG), nhà cung cấp được yêu cầu mua vàng với mức độ xác thực cao từ các nhà cung cấp đáng tin cậy.
Nguyên tắc 5: Tuân thủ quy định
Nhà cung cấp có nghĩa vụ tuân thủ tất cả các quy định liên quan và luật pháp địa phương.
Nguyên tắc 6: Thận trọng trong thương mại
Một nhà cung cấp phải tránh chấp nhận những rủi ro không cần thiết và do đó phải sẵn sàng cho nhiều trường hợp dự phòng, bao gồm cả khả năng hoạt động kinh doanh của họ sẽ bị ảnh hưởng.
Nguyên tắc 7: Hoạt động chuyên nghiệp
Một nhà cung cấp được yêu cầu quản lý các rủi ro quan trọng và vận hành công việc kinh doanh của họ với mức độ chuyên môn, sự cẩn thận và siêng năng thích hợp.
Kết luận
Các nhà đầu tư lớn hơn muốn tiếp xúc trực tiếp với giá vàng có thể thích cách đầu tư vàng lẻ trực tiếp vào vàng thông qua vàng miếng.
Ngoài ra còn có một mức độ thoải mái được tìm thấy khi sở hữu một tài sản vật chất thay vì chỉ đơn giản là một tờ giấy. Nhược điểm là phí bảo hiểm nhỏ đối với giá trị vàng được thanh toán khi mua ban đầu, cũng như chi phí lưu trữ.
Đối với các nhà đầu tư năng nổ hơn một chút, các hợp đồng tương lai và quyền chọn chắc chắn sẽ làm được điều đó. Tuy nhiên, người mua hãy cẩn thận: Những khoản đầu tư này là phái sinh của giá vàng và có thể thấy những biến động mạnh lên và xuống, đặc biệt là khi thực hiện ký quỹ.
Mặt khác, hợp đồng tương lai có lẽ là cách đầu tư vàng lẻ hiệu quả nhất để đầu tư vào vàng, ngoại trừ thực tế là các hợp đồng phải được chuyển nhượng định kỳ khi chúng hết hạn.
